基于区块链的供应链金融创新

随着金融科技的发展和日益广泛的应用，可以利用不断升级的互联网信息技术和区块链来推进供应链金融创新。众所周知，区块链技术具有分布式数据存储、点对点传输、共识机制、加密算法等特点， 为核心企业应付账款的快速确权提供了便利，同时减少了中间环节，交易数据可以作为存证，中间环节无法篡改和造假，并且可以追踪溯源。互联网信息技术升级使得大部分信息数据传递都可电子化和无纸化，生物识别技术可以提高企业主和融资代表人身份确认的效率和精准度，大数据建模可对借款人资质事先筛查和精准画像。所有这些，都为以区块链为核心的供应链金融创新提供了技术上的准备和支持。因此，区块链分布式账本技术、加密账本技术、智能合约技术等，为解决供应链金融中的问题提供了新的解决方案。

首先，区块链分布式账本技术可提高供应链中数据的真实性。参与到供应链条中的核心企业、供应商、金融机构等，可以利用区块链分布式账本技术，及时共享供应链中的交易数据、应收数据、应付数据、电子账单流转数据，同时通过加密账本技术设置相应权限，只能是有权限的企业看到相关数据，有效地保护隐私。如， 供应商需要利用应收账款电子账单融资， 则可以将交易数据、电子账单等信息向金融机构开放，授权金融机构查询其交易及相关应收账款数据。这些数据都是基于核心企业的真实应付账款数据，借助核心企业的商业信用，应付账款有较强的保障， 而区块链分布式账本技术既可保障数据的真实性，又可做到真实交易数据的快速有效传递。金融机构可以轻松地受让供应商的应收账款，支付相应的对价，供应商也可以轻松地实现快速融资。

其次，区块链智能合约技术锁定核心企业应付账款，将有效传导信用。区块链智能合约技术是一个能够自动执行事先约定合约条款的系统程序，即预先设置好程序，在运行过程中根据内外部信息进行识别和判断，当条件达到预先设置的条件时，系统自动执行相应的合约条款，完成交易。具体到供应链金融，通过区块链智能合约技术，供应链核心企业与其一级供应商的交易合约可以被电子化清晰地记录在案，其中关键交易信息可以被预先设置在系统程序中。一级供应商在与二级供应商交易过程中，也可引入区块链智能合约。由于一级供应商付款能力和信用可能不如核心企业，大多数二级供应商认可和采信的是核心企业与一级供应商的智能合约。因此，核心企业与一级供应商的智能合约关键信息，可以被一级供应商和二级供应商的智能合约所采信，也可以被二级或N级供应商所采信，被采信的智能合约可以在核心企业最终交易付款时，将资金划转至最终合约账单持有人，也可以逐级流转至账单持有人，完成并兑现整个链条的全部交易。从而实现核心企业的商业信用向一级乃至多级供应商的信用传导，支持核心企业整个链条上供应商的发展。

最后，区块链核心技术帮助核心企业信用自由流转。在传统供应链金融模式下，若没有借助金融机构的信用，应付账单便无法拆分流转，只能原额背书或贴现。区块链技术的运用，使得供应链上多级供应商都能共享核心企业的商业信用， 因此，基于核心企业付款承诺签发的电子应付账单，便可实现自由地流转。一级供应商收到电子应付账单后，可持有到期收款，也可将电子应收款拿到金融机构进行融资，还可以流转给二级供应商。如果单笔电子应付账单金额较大，还可自主拆分成多张电子应付账单，流转给多个二级供应商。

总之，基于信用的传递，利用区块链技术，能够很好地解决传统供应链金融中信用无法建立和有效传递等一系列问题，可让优质核心企业闲置的金融机构信用得到充分利用，促进整个供应链信息共享，实现整个供应链资金流的可视化，依托核心企业的信用，降低中小企业的融资成本，提高资金流转的效率，间接降低整体的生产成本，惠及供应链条上的众多中小企业，用实际行动推动金融服务于广大实体中小微企业。